28.07.2010 | Fachwissen

Märkte am Vormittag – 28 Juli 2010

Beginnen möchte ich mit einer Betrachtung des Leitindex, des S&P 500. Obwohl ich wie gesagt die Dow Jones Werte gescreent habe, lehne ich mich mit meiner Gesamtbeobachtung am S&P 500 an, denn dieser Index repräsentiert aus meiner Sicht den Markt besser als sein kleinerer Bruder, der Dow.

Wenn ich auf den Chart des Leitindex blicke, erkenne ich einen Markt, der seit 4 Tagen am Stück gestiegen ist. Noch dazu wurde gestern ein Umkehrstab auf der short Seite ausgebildet, wie im Schaubild unten gut erkennbar ist. Die letzte Grüne Kerze müssen Sie sich bitte wegdenken. Das ist bloß der Future (obwohl im Fachtermini diese Bezeichnung nicht ganz korrekt ist) und diese Nach- und Vörbörsliche Bewegung ab gestern 22.00 Uhr MEZ ist in den Kursen der US – Einzeltitel natürlich noch nicht enthalten.

Die Ausgangslage ist also folgende: Der Markt ist die letzten Tage stark gestiegen. Gerstern wurde ein Umkehrstab auf der short Seite produziert. Die Futures sind bis Dato weiter gestiegen. Daraus schließe ich: beim Screening der Einzelwerte werde ich heute bestimmt viel mehr short Signale finden, weil die Aktien mehrheitlich mit dem Markt in den letzten Tagen nach oben gelaufen sind.

Mit Long Signalen wird es hingegen vermutlich schwierig werden, denn für long bin ich bei den meisten Werten wohl einige Tage zu spät. Auf die Tatsache, dass der Future derzeit weiter gestiegen ist, und aus jetziger Sicht mögliche Short Trades eher schlechte Karten haben, achte ich bei meiner vorbörslichen Signalsuche nicht.

S & P 500

Nach dem Screening – Prozess fand ich nun folgende Kandidaten auf den Long Seite

Intel

Anmerkung

Bei Intel handelt es sich bestimmt um keinen klassischen Swing. Trotzdem habe ich heute nur ein einziges Signal auf der Long Seite gefunden (wie vermutet). Daher bin ich froh, einen Wert gefunden zu haben, der mir wenigstens halbwegs (aus strategischer Sicht) nach einem handelbaren Long Swing aussieht. In erster Linie wähle ich die Aktie aber aus hedging Gründen aus, denn wie wir später gleich sehen werden, mangelt es heute nicht an Möglichkeiten auf der short Seite.

Short sah es schon besser aus und es gibt einige Chancen

3M

JP Morgan

Du Pont

Coca Cola

Merck

Microsoft

Anmerkung

Auf eine Prüfung der Quartalsberichte wird hier in diesem Beitrag aus Anschauungsgründen verzichtet!

Resümee

Wie es nach einem Blick auf den S&P 500 zu erwarten war, bringt der heutige Tag in überwältigender Anzahl Signale auf der short Seite. Ob es aber zu Short Trades kommen wird, steht vorbörslich noch in den Sternen. Denn wenn die Märkte weiter steigen, und meine bevorzugte Taktik (Einstieg long am Vortageshoch bzw. Einstieg short am Vortagestief) nicht umsetzbar ist, bleibt es ein Tag mit wenig oder sogar ohne Trades.

Morgen werden wir hier in der trading redaktion prüfen, ob die Trades realisiert werden konnten.